2020-12-31 09:21:55 德林社 　 作者： 小宁  

各位看官朋友们大家好，财哥又和大家见面了。

12月30日创业板大涨超3%，宁德时代和金龙鱼两只票贡献了将近50%的涨幅，换句话说指数的大涨与大部分小市值公司并没有什么关系，即便创业板日内创下2016年以来的新高。

盘中宁德时代一度大涨超12%，市值突破了8000亿元。值得关注的是，昨日宁德时代宣布390亿元的投产计划，而中金公司在第一时间上调宁德时代的目标价至450元，对应市值就在万亿以上，看起来万亿这个目标并不遥远，需要的仅仅是时间而已。

相信很多看官都没能牢牢拿住宁德时代，原因无非有三个：要不是看pe觉得高，要不是看股价觉得高，要不就是完全看不懂......

事实上宁德股价的节节攀高，肯定离不开基本面的转好，从最新的排产数据来看，宁德1月排产7gwh，环比增4%，同比增3.9倍，预估2月排产5gwh，3月8gwh，合计20gwh，环比持平，同比大增3.2倍，环比微增。目前公司产能极限达到8gwh/月，利润释放只是时间的问题。

但从某种程度上来说也是机构抱团的结果，即机构对于确定性的极致追逐。

关于这点我在今日早报中做了简单的解释，即2021年资金向权益市场流动的趋势还在加强，头部基金公司和头部基金经理在市场上的话语权也越来越重，而基金经理的风格难以短时间发生巨大改变，大概率会得以延续。

所以核心价值成长股不能简单用抱团角度去看，毕竟想买的人永远要比想卖的人多，而且就算市场调整下来，这些股票仍然是资金的首选。

从某种程度上讲，与其去讨论“机构抱团瓦解”会摔得多惨，还不如去讨论高景气度方向出现“系统性回撤”，即涨多了会有资金兑现时如何把握机会。

板块来看，新能源车，酿酒，顺周期等表现活跃。